Uniwersalny słownik pojęć dla początkującego tradera

W świecie biznesu, finansów i skomplikowanej fachowej terminologii łatwo się pogubić.  Zwłaszcza początkujący biznesmeni, czujący się jeszcze niepewnie w nowej sytuacji i nierzadko rozdarci pomiędzy wieloma opcjami handlowania, powinnisporo czasu poświęcić na edukację i obserwację rynków światowych, zanim podejmą ostateczną decyzję,  w co i jak chcą inwestować.

Wybór jest duży. Obecnie możliwości inwestowania, które 20-30 lat temu dostępne były tylko dla największych światowych giełd i banków, są dostepne “na wyciągniecie ręki”.  Jednym z głównych powodów jest dynamiczny rozwój Internetu i nowoczesnych technologii na przełomie wieków, dzięki czemu obecnie można kupować i sprzedawać używając własnego komputera, a nawet smartfona.

Ciekawym sposobem obracania pieniędzmi i rozmaitymi instrumentami są kontrakty CFD (z ang. Contract for Difference – kontrakty na różnice kursowe).  Kontrakty te utworzono na początku lat 90-tych w Londynie, na giełdzie.  Umożliwiają one inwestowanie w wiele instrumentów finansowych. Obok najpopularniejszych walut, w kontraktach CFD  można też hadlować światowej sławy akcjami, obligacjami, indeksami, ale też towarami i surowcami (tu najczęsciej metale, zboża czy ropa).

Kontrakty CFD szybko zyskały uznanie na światowych rynkach dzięki swojej elastyczności  (handlować można 24 godziny na dobę 5 dni w tygodniu),  różnorodności instrmentów oraz niskim wymaganiom finansowym przy wchodzeniu na rynek. Obecnie są dostępne w wielu krajach europejskich i poza starym  kontynentem. Także w Polsce od kilku lat cieszą się sporym zainteresowaniem, a wśród licznych firm brokerskich oferujących transakcje CFD są takie znane i zaufane  firmy jak CityIndex, Bforex, CMC Markets,  Plus500 i inne.

Aby z powodzeniem  inwestować w CFD , koniecznie trzeba poznać podstawową termonologię – w teorii i praktyce.
Najważniejszymi pojęciami, z jakimi początkujący trader bezwględnie musi się “zaprzyjaźnić”, są: , depozyt zabezpieczający, dźwignia finansowa, spread; Forex, OTC, para walutowa i rodzaje;  stop loss, take profit, luka cenowa.

Depozyt zabezpieczający- jest to początkowy wkład finansowy inwestora w transakcję, niezbędny do otwarcia każdej nowej pozycji.  Wielu brokerów CFD wymaga niewielkich nakładów finansowych, co ściśle wiąże sie z dźwignią finansową.
Dźwignia finansowa inaczej zwana lewarem, to podstawa kontraktów CFD. Lewar daje możliwość zawarcia transakcji nawet wtedy, gdy  posiadana przez inwestora kwota pieniędzy (depozyt) nie pokrywa w pełni wartości danej  transakcji, lecz stanowi zaledwie jej ułamek. Lewar może być wyrażony w stosunku zaledwie 1:10 czy 1:20, ale też 1:100 i więcej. Oznacza to, że z depozytem w wysokości 200 PLN przy dźwigni 1:100 można wyjść z zyskiem nawet stokrotnie większym.  Dzięki dźwigni mozna znacznie zwielokrotnic potencjalny zysk z transakcji. Jednak trzeba pamiętać ,że im wyższa dźwignia, tym wyższe też ryzyko strat przewyższaący h nawet nasz wkład początkowy, a nie tylko same plusy. Dlatego właśnie dźwignia  – zwąłszcza bardzo wysoka – jest dość kontrowersyjna.

Spread –  różnica między ceną kupna a sprzedaży na transakcjach CFD.

OTC- rynek nieregulowany, pełna nazwa to Over the Counter. Jest to rynek w zasadzie równoległy do tradycyjnej giełdy, jednakże dużo bardziej elastyczny, nie związany tyloma zasadami co giełda (godziny otwarcia rynku OTC to niemal 24 godziny na dobę każdego dnia tygodnia poza weekendami, a transakcje rozliczane są w czasie rzeczywistym, a nie na koniec sesji giełdowej). Rynek OTC podlega jednak nadzorowi instytucji finansowych i/lub sądownictwa danego kraju, zatem inwestowanie na nim jest bezpieczne. Zawsze trzeba sprawdzić kto pełni nadzór nad interesującą nas firmą brokerską.

Forex – Foreign exchange, czyli zagraniczna wymiana. integralna część rynku OTC.  Forex to rynek walutowy o charakterze międzynarodowym. Transakcje na walutach z każdego zakątka świata  przeprowadzane są dzięki sieciom telefonicznym, agencjom informacyjnym (np Reuters) i platformom transakcyjnym online. Na rynku Forex handluje sie zawsze parami walutowymi.

Para walutowa i jej rodzaje – zestawienie dwóch różnych walut. Wyróżniane są 4 rodzaje par walutowych:
1. Pary główne (tzw “majors”) to pary zaweierajace zawsze dolara amerykańskiego (USD) w zestawieniu z inną ważną walutą. Bezwarunkowo parą numer 1 na globalnych rynkach jest EUR-USD. Inne “majorsy” to JPY-USD, CHF-USD, GBP-USD, USD-CAD.
2. Pary krzyżowe – są to pary, w których nie występuje USD. przykłady można mnożyć. Np. EUR-PLN, EUR-CHF, GBP-NOK i wiele innych.
3. Pary towarowe – z krajów o bardzo bogatych zasobach naturalnych, rolnictwie rozwiniętym na wysoką skalę i nastawionym na eksport. Do towarocwych walut zaliczamy takie jak waluty Kanady,  Australii czy Rosji. Te pary są zawsze w zestawieniu z USD.
4. Pary egzotyczne – z krajów rozwijających się, o niestabilnej walucie, kraje spoza Unii Europejskiej, np. Waluta Węgier, Chorwacji, Meksyku, czy republiki Południowej Afryki ;  w grupie egzotyczej znajdziemy też waluty krajów wysoko rozwiniętych lecz o ekonomii i  walucie raczej  mało znaczącej na światowej arenie gospodarczej – tu zaliczamy np. waluty Norwegii, Danii, Singapuru a także polską złotówkę.

Stop loss – to jedno z najpopularniejszych zleceń ochronnych stosowanych przez traderów handlujących w ramach rynku OTC.  Transakcja z zastosowaniem tego zlecenia jest automatycznie zamykana z chwilą, gdy osiagnie ona ustalony odgórnie maksymalnie niski poziom. Niweluje większe straty, ale też teoretycznie pozbawia tradera szans na większy zysk, w razie gdy rynek znowu odwróciłby się ponownie na jego  korzyść.

Take profit –  zlecenie o mechanizmie podobnym do stop loss, z tą różnicą że automatyczne zamknięcie pozycji następuje w momencie  osiągnięcia ustalonej wcześniej granicy zysku.

Ważnych pojęć z zakresu obracania kontraktami CFD jest wiele. Dlatego każdy  początkujący inwestor powinien postawić na edukację i poszukać takiego brokera, który oferuje ciekawe szkolenia i webinaria związane z profilem jego działalności. Często są to szkolenia nieodpłatne lecz z ograniczona liczbą miejsc.  Warto poszukać więcje informacji na stronie wybranego przez nas brokera.